2019年第26周世界牛肉报告

时间：2019年7月3日周三

经过20年谈判欧盟和南方共同市场自贸协定终于达成

供应和需求端差价过大，中国市场寻求新的平衡

六月巴西牛肉出口保持活力

乌拉圭牛肉均价近四年最高

2018/19年乌拉圭481配额发运量减少14%

阿根廷五月出口量同比增加70%，中国几乎成为独家市场

阿根廷把希尔顿配额分配给33家工厂和26家养殖集团

FOB南方共同市场

供应和需求端差价较大，中国市场寻求新的平衡

目前中国市场的牛肉价格远低于五月中Sial展会时，南美各工厂之间根据销售和库存状况的不同差价很大，超卖较多的工厂不愿接受进口商过低的还价，尤其乌拉圭工厂预期到后面待宰牛会非常紧缺，而卖的不多库存较大的工厂只能接受低价。中国市场采购兴趣还是很强，不过进口商更关注好卖的产品，比如牛副和骨头类产品，乌拉圭前部和后部件套有些报盘，但是工厂要求的价格比进口商还价高太多，有的厂卖了牛霖5400，腱子5900，没有压力的工厂报价分别是6000和6400。阿根廷草饲全牛5400，统牛5050-5200，价格比中食展时至少低了200美金，近期阿根廷报盘增多，七月船期已经售空。水漂货通道又被关闭，巴拉圭牛副无处可去，像牛肚，牛心管等产品没有其他市场，牛肚报3000美金，但没有还盘。巴西工厂称中食展之后中国市场价格跌了10-15%，有20家新工厂可能很快会拿到中国证，七月中进口商减少库存之后可能会更加活跃。

俄罗斯市场采购兴趣增加

本周俄罗斯进口商更活跃一些，询盘增多，俄罗斯卢布增值提高了进口商的采购能力，巴拉圭肩胛背肩3700美金，后部肉3900-3950美金，掠夺牛前3100,80碎肉2650，牛副也开始有复苏迹象，牛舌3000，牛肝950，乌拉圭牛肝1050，牛舌3500。

欧盟市场没有改进迹象

欧盟冷鲜牛肉市场并没有改进迹象，目前价格还没探底，有销售压力的阿根廷工厂希尔顿臀腰里脊的成交价格10900-11200美金离岸价，不过正常成交价还是11500左右。乌拉圭报盘很少，工厂要价非常接近阿根廷价格，11300-11500。阿根廷481配额价格8800美金，7-9月配额刚开始的两天里，共4244吨牛肉运抵欧洲，占总配额37.7%。

巴拉圭对智利市场改善比较乐观

巴拉圭七月第一批卖往智利的20部位拼柜4800美金/吨，考虑到九月假期消费的高峰，行业内对月底和八月初价格上涨感到乐观，不过也取决于巴西方面报盘量和价格。

中东市场活跃度很低

巴西近期和中东市场贸易很平静，埃及对牛前部肉还价3300-3350，工厂要价3400以上，另一方面伊朗很渴望成交，但是由于特朗普对伊朗核政策制裁，市场方面的困难让工厂不敢冒险。

南方共同市场阉牛价格降低1美分

由于巴拉圭价格疲软，以及雷亚尔贬值，南方共同市场阉牛价格本周降低了1美分到2.80美金/公斤。巴西雷亚尔贬值0.5%，本地牛价的上涨并不足够抵消货币贬值的影响，美金牛价下跌了1美分到2.52美金，巴拉圭供过于求，牛价持续下跌，本周跌到2.65美金，阿根廷牛价稳定在2.80美金，乌拉圭牛价还是远高于其他国家，但已经停止上涨，特种阉牛价格4.06美金/公斤。

南方共同市场和欧盟协议

20年谈判之后自贸协定终于达成

在经历了20年谈判和各种困难之后，欧盟和南方共同市场终于达成了降低关税和增加贸易量的协定，两大经济体共8亿人口，占全球GDP的四分之一。肉类方面，欧盟会给南方共同市场牛肉、鸡肉和猪肉分配配额，牛肉配额是9.9万吨胴体重量，即7.6万吨装运重量，其中55%冷鲜和45%冷冻牛肉，关税7.5%。此外目前20%的希尔顿配额关税会减为零，意味着每年节省7000万美元的成本，其中乌拉圭方面将降低1400万美元的成本。配额将分六年实施，每年增加1.65万吨。禽肉方面，欧盟给与每年18万吨的配额，带骨和去骨各一半，零关税，也是分六年实施，每年增加3万吨。猪肉方面配额只有2.5万吨，每吨关税83欧元，也是分六年实施。欧盟也会参与监控动物福利和环境方面的情况。

南方共同市场将在各国间分配配额

四个南方共同市场国家需要就配额分配的标准达成一致，本世纪初四国曾经达成协议，但现在已经过时了。出口欧盟最少的巴拉圭提议平均分配，但出口最多的巴西无法接受。如果根据四国2018年出口欧盟的量来分配，巴西将占42.7%，阿根廷28%，乌拉圭25.9%，巴拉圭3.2%。

乌拉圭预估收入将增加1亿美元

乌拉圭外长称双边自贸协定达成后，97%的乌拉圭对欧盟出口都会受益，能够增加1亿美元的收入。在敏感工业比如汽车业方面，南方共同市场将在15年内逐步取消关税，而欧盟会在十年内逐步取消关税，欧盟对南方共同市场牛肉、大米和蜂蜜的配额将在六年内逐步增加，而反过来的配额将在十年内逐步增加。希尔顿配额的20%关税清零将会即刻生效。

巴西

牛肉出口量超过去年一倍

六月巴西牛肉出口比前一个月略少，但比去年同期高了一倍以上，因为去年五月底由于运输罢工导致发运量大减。六月巴西共出口111512吨牛肉，比五月少近1万吨，但比去年六月高105%，平均出口价格3861美元/吨，比五月略低，但比去年六月5126美元的均价低25%。猪肉情况类似，六月猪肉出口量58085吨，比前一个月略少，但同比增加87%，出口均价增加了18%到2302美金/吨。今年上半年巴西牛肉出口量同比增加27%到67.9万吨，猪肉增长比例相近，达到30万吨。

国家发展银行想尽快从JBS撤资

巴西国家发展银行新董事会的第一项决议就是从JBS撤股，该银行占到JBS21%的股份，市值120亿雷亚尔。撤股主要出于两个目的，第一是加速从各大公司撤股以增加现金流满足政府需要，第二是终止前工党政府的政治方针。

牛肉出口受美国制裁伊朗影响

美国和伊朗之间的政治危机影响到了巴西牛肉工厂对伊朗的出口，截止目前伊朗是巴西第三大牛肉进口国，仅次于中国和香港，一到五月份巴西出口伊朗牛肉总值达到2亿美元，占牛肉出口总值的8%。上周特朗普宣布了对伊朗的一系列制裁措施，美伊冲突升级迫使巴西减缓对伊朗的出口。

育肥牛价格保持坚挺

巴西育肥牛价格保持坚挺，工厂采购意愿更强烈，而育肥牛供应比较有限，都在等待月初的消费高峰期，大部分州牛价坚挺，圣保罗州涨了2雷亚尔/15公斤到157.5雷亚尔，其他出口州牛价涨了1雷亚尔。带骨牛肉批发市场价格也保持坚挺，后部肉11.75雷亚尔/公斤，前部肉9.05雷亚尔/公斤，各涨了0.1和0.5雷亚尔。

乌拉圭

牛肉出口均价近四年最高

根据海关数据，六月牛肉出口均价5636美金/吨，比五月高6.3%，比去年十月最低谷高22%，是2015年二月以来最高价格。五月中旬中国市场价格大幅上涨开始反应在出口价格上，六月481配额产品集中发运欧洲也有助于提高均价。六月乌拉圭出口中国15120吨去骨牛肉，均价5059美金，以及4497吨带骨牛肉，均价3857，均价分别比五月高了6.6%和10%，总计出口中国19635吨冷冻牛肉，比五月少1440吨，反应了产量的减少，中国六月进口量占总额的80%。

欧洲继续保持冷鲜牛肉的采购节奏，但冷冻牛肉减少

六月对欧盟冷鲜牛肉出口量保持在2500吨以上，新季度481配额的销售比较平稳，同时冷冻牛肉出口量下跌，受到巴西竞争影响，六月只出口680吨冷冻牛肉，本季度5904吨，同比减少37%，同时巴西截止到五月出口欧洲的量增加了7%到16030吨。

2018/19年481配额发运量减少14%

2018/19年还剩最后一周数据缺失，截至到最后一周前，乌拉圭共出口12987吨481配额冷鲜牛肉，同比减少14.1%，均价9463美金，同比提高2.5%。在2016/17和2017/18年的481出口量达到峰值的1.6万吨之后，今年面临阿根廷的更大竞争，出口量减少。 另一方面希尔顿配额完成了6363吨，即99.8%，均价10672美金，同比降低9.2%。出口北美国家的节奏正在加快，截止到6月21日，出口美国11039吨牛肉，同比增加10.9%，均价上涨4.3%到6602美元，同时出口加拿大4555吨，同比增加17%，均价4032美金，同比下跌1.3%。

价格上行趋势似乎已经结束

跟上周状况类似，育肥牛市场近期的价格大幅上涨趋势不再继续，最近大雨较多，冬天的冷空气开始来临，有些地区温度甚至低于零度，不过目前能卖的育肥牛都已经卖光了，草饲育肥牛由于最近的大雨，只能提早出栏，进一步减少了后面育肥牛的供应产能。虽然价格还是坚挺，但似乎市场达到了某种平衡，价格不再上涨，需求端为了应对供应短缺，有些厂停产有些厂减产。特种阉牛价格保持上周水平，大约4.05美金/公斤，育肥母牛3.85美金，小母牛3.95美金，预计育肥牛价格的最高值已经达到，近几周虽然供应有限，但需求端也会减少采购，价格不会继续上涨。

牛只屠宰小幅恢复

前几周大雨泛滥导致屠宰量减少，本周有所恢复，截止到6月29日这周共屠宰35712头牛，比前一周多2902头，但同比减少了11%，屠宰量的恢复主要发生在母牛，母牛屠宰量15049头，比前一周多3717头，即33%，而阉牛和小母牛屠宰量都减少了500多头。6月总共只有157135头牛被屠宰，同比减少近2.9万头，四月和五月的高屠宰量节奏已经结束。2019年上半年总共屠宰120.2万头，和前两年几乎一样。

阿根廷

五月对中国出口量同比增长70%

五月阿根廷牛肉出口量45214吨，总值2.36亿美元（不包括牛副），总量同比增长69.8%，总值增长61.3%，均价下跌5%。和2019年四月比，五月出口量增加19.9%，出口均价几乎没变，冷鲜去骨牛肉均价9120美金离岸价，冷冻去骨牛肉4500美金离岸价。

中国会吸收阿根廷四分之三的牛肉出口量

2019年前五个月中国市场进口量占总量的72%，大约13万吨，第二名智利只有1.21万吨，以色列1.02万吨，俄罗斯进口量同比减少59%。中国市场进口总值占比60%，然后是德国的11%和以色列7.5%。阿根廷一到五月总共出口180112吨牛肉，总值9.7亿美元。

希尔顿配额在33家工厂和26家养殖场之间分配

政府分配完了2019/20年的29500吨希尔顿配额，其中90%分配给33家牛肉工厂，剩余10%分配给26家养殖场，前五家工厂占总配额的38%，前十名占总配额的62%。

阿根廷牛肉首次出现在日本超市，售价100美元/公斤

日本驻阿根廷大使在推特上发了一张阿根廷牛肉在日本超市的照片，售价100美金/公斤，比美国牛肉便宜10-20%，比日本国产牛肉便宜20-60%，显示了阿根廷牛肉的潜力。去年日本允许阿根廷Patagonia地区对日出口牛肉和羊肉，Patagonia地区口蹄疫风险为零，不过只有一家公司，目前总共发运45吨牛肉去日本，下个月还会再发一柜。阿根廷政府正在督促日本对其他口蹄疫风险为零的地区开放市场。

出口阉牛价格稳定

本周出口阉牛的最高价格涨了1比索，但绝大部分价格保持稳定，最好的英国种阉牛115-123比索，印度串种阉牛112-118比索，良种和特种母牛98-104比索，工业母牛84-86比索。

北美

麦当劳对冷鲜牛肉的投入得到回报

麦当劳发现美国人很喜欢冷鲜牛肉，上周宣布自从用冷鲜牛肉代替冷冻牛肉生产足三两牛肉汉堡后，此汉堡销量增加了30%，第一季度美国地区足三两汉堡销量同比多了4000万美元。

育肥牛价格稳定，进口牛肉市场趋缓

本周育肥牛价格在109-110美金/百磅上下，价格稳定。进口牛肉贸易趋缓，价格稳定，进口牛肉供应短缺，而国内牛肉市场需求很强，支撑了进口牛肉价格。

亚洲

中国努力稳定猪肉生产

中国会采取更积极的措施给生猪养殖提供便利，稳定猪肉供应，本地政府会对主要生猪生产区采取激励措施以控制非洲猪瘟，由于猪瘟的高传染率以及生猪养殖成本增加，中国生猪存栏量同比减少超过20%，由于供应短缺上半年猪肉价格也保持在高位，五月批发市场猪肉平均价格涨了29.3%到3美金/公斤。

玻利维亚八月将开始对中国出口牛肉

玻利维亚八月将开始对中国出口牛肉，玻利维亚活牛存栏量1000万头，每年有4万吨牛肉产量过剩，计划到2030年产量达到20万吨，成为世界前十五位的牛肉出口国。